며칠간 선물거래를 직접 해보면서 익힌 결과를 토대로 바이낸스 선물에 청산 개념에 대해서 써 보고자 합니다. 생각보다 엄청 위험한게 선물 투자입니다. 반드시 이걸 알고 투자해야 됩니다. 바이낸스 선물 투자 이해 시작하겠습니다.
바이낸스 선물 투자 이해 하기
자, 여기 10만원이 있습니다. 바이낸스 선물거래는 최소 2배에서 최대 125배까지 레버리지가 가능합니다. 만약 자신이 10만원으로 10배 레버리지를 했다고 가정해보겠습니다. 이 경우, 수익률이 10배가 된다는 뜻입니다. 나의 원금은 10만원 이므로, 이 원금이 10배 레버리지를 썼다고해서 100만원이 되는 건 아닙니다. 여기서 갑자기 A코인이 5%가 상승했습니다. 원래대로 라면 수익률이 5%지만, 10배를 썼으므로, 수익률이 50%가 됩니다. 이렇게 되면 내 원금이 10만원이고 원래대로 라면 5%인 5,000원이 수익률이었겠지만, 10배 레버리지니까 수익률이 50%, 즉 5만원이 수익률이 됩니다.
하지만 이건 오를 때의 이야기고, 만약 10만원으로 10배 레버리지를 롱 포지션을 잡았는데 10%가 떨어졌다면? 원래대로라면 -10%이지만, 10배이므로 100%가 떨어지게 됩니다. 이렇게 되면 그냥 바로 청산됩니다. 청산이 되면 따로 빚이 생기는 건 아니고, 처음 걸었던 10만원만 없어지게 됩니다. 따라서 바이낸스 선물 레버리지는 사실 5배만 해도 굉장히 위험한 겁니다. 레버리지의 최대 값인 125배를 설정했 다면, 0.7%만 떨어져도 바로 청산됩니다.
※ 롱 포지션 : 상승한 베팅하는 것, 숏 포지션 : 하락에 베팅하는 것
바이낸스 선물 투자 futures 실전 예시
그리고 또 하나 알아둬야 할 개념이, 바로 증거금 입니다. 아래 그림을 통해서 설명 하겠습니다. 바이낸스 Futures 계좌에 100USDT를 넣어놨습니다. 이제 이걸로 선물투자를 하려 합니다.
100달러 중 , 10달러만 이더리움 선물 롱 포지션
futures 계좌에 100달러가 있지만, 이 중에 10달러만 가지고 이더리움을 선물투자를 해봤습니다. 레버리지는 10배로 설정했습니다. 100 USDT가 있었고 , 10배니까 최대 max 994.62달러까지 매수가 가능합니다. 매수를 하고 하단에 보면 postion에 margin(USDT)는 9.76달러이며 margin ratio는 0.97%인 걸 볼 수 있습니다. 이 margin ratio가 100%가 될 때 청산이 되는 겁니다. 또 다른 걸로 볼 수 있는데, 바로 liq price(USDT)로 이건 해당 가격에 청산이 된다는 뜻입니다. 너무 소액이라 가격이 뜨지 않네요.
100달러 중 , 50달러 이더리움 선물 롱 포지션
자 이번에는 100달러 중에 50%인 50달러를 가지고 10배 레버리지를 해봤습니다. margin(USDT)가 49.58(수수료제외하고 남은돈) liq.price(USDT)가 1,835.89달러로 진입 가격이 2,275.21가격 입니다. 이더리움의 가격이 1,835.89달러가 되면 강제 청산이 된다는 뜻입니다. 그러니까 현재 가격에서 약 22%정도 하락을 하면 , 청산이 되는 겁니다. 아까 말했듯이 10배를 했기 때문에, 5%만 떨어져도 50%가 마이너스 수익이 됩니다. 그런데 여기서 증거금이 선물 계좌에 얼마가 들어가 있는지에 따라서 margin ratio가 달라집니다.
아까 위에서는 100달러 중, 10달러를 가지고 매수를 했더니, margin ratio가 0.97%였는데, 100달러 중 50달러를 매수를 했더니. margin ratio가 갑자기 4.97%로 5%로 올라간 걸 볼 수 있습니다.
청산 예시) 수익률이 마이너스 50인데 청산 당한이유
위에 글을 읽었다면 이제 수익률이 마이너스 50%라도 왜 청산을 당했는지 알 수 있을 겁니다. margin ratio를 보셔야 하고 , 청산을 안 당하려면 증거금을 투입하면 됩니다. 바이낸스에서 말하는 유지 증거금, 최소 이 금액을 넣어라! 라고 하는 금액은 아래와 같습니다.
- 유지 증거금 = 개시 가치 * 유지 증거금 비율 = 30,000*0.4% = 120 USDT
비트코인을 1BTC를 30,000 만달러에 샀다면 최소한 0.4%는 증거금에 들어 있어야 한다는 말입니다.
바이낸스 마진 레벨(margin Level)
마지막으로 마진 레벨에 대해서 설명하고 끝내겠습니다. 바이낸스 마진은 총 5단계로 이루어 집니다.
- 1단계 : Low Risk 단계로 코인을 사고 파는 거래도 가능하고, 마진을 빌려 쓸 수 있고, 다른 지갑으로 코인을 전송도 가능합니다.
- 2단계 : Low Risk 단계로, 1단계와 다른 점은, 거래와 빌리는 것은 가능하지만, 다른 지갑으로 전송이 불가합니다. 이 말은 선물지갑에서 Spot 지갑 또는 margin wallet으로 이동이 불가한 단계 입니다.
- 3단계 : moderate risk : 더 위험 상태로, 코인을 사고 팔 수는 있지만, 담보로 빌리지도 못 하고 지갑 간 전송이 불가한 상태가 됩니다.
- 4단계 : High risk 단계로, 아무것도 하지 못하고 지켜보기만 해야 됩니다. 마진 레벨이 80%가 넘어가면 이 단계가 오며, 바이낸스에서 메일이 오게 됩니다. 빨리 증거금을 투입하지 않으면 곧 청산이 된다고 주의 하라는 메일이죠.
- 5단계: 청산단계 입니다. 그냥 증거금이 모두 날라 가고 아무것도 남지 않게 됩니다. 청산을 당 하면 바이낸스에서 메일이 날라 옵니다. 당신의 계좌가 청산을 당 했다는 슬픈 메일이 옵니다
이렇게 “ 바이낸스 선물 투자 이해 “라는 주제를 가지고 글을 써봤는데요. 아마 대부분의 사람들이 잘 모르고 투자하는 경우가 많을 꺼라 생각됩니다. 리스크를 알고 투자하는 것과 그냥 모른 상태에서 투자하는 것은 완전히 다른 이야기 입니다. 바이낸스 선물 레버리지 투자는 청산에 대해서 100%이해를 하고 투자해야 됩니다.